Saint-Gobain - Document d'enregistrement universel 2020

8 Informations financières et comptables Rapport de gestion sur les comptes annuels de la Compagnie de Saint-Gobain SAINT-GOBAIN DOCUMENT D’ENREGISTREMENT UNIVERSEL 2020 365 Rapport de gestion sur les comptes annuels 5. de la Compagnie de Saint-Gobain Le résultat net social de la Compagnie de Saint-Gobain diminué du résultat exceptionnel de - 1,6 million d’euros s’élève à 862,2 millions d’euros pour l’exercice 2020 en 2020 (- 191,6 millions d’euros en 2019 principalement dû (849,0 millions d’euros en 2019). Il est constitué pour à la cession externe de la société Saint-Gobain Distribution l’essentiel par les produits financiers en provenance des Deutschland). Aucune dépréciation de titres de filiales et participations (dividendes et remontée des participation n’a été constatée ni en 2020, ni en 2019. résultats pour les filiales de la succursale allemande) qui ressortent à 689,5 millions d’euros en 2020 (813,8 millions d’euros en 2019), par les produits d’impôts de 184,9 millions d’euros des intégrations fiscales France et Allemagne pour 2020 (226,4 millions d’euros en 2019), Les capitaux propres, avant affectation du résultat de l’exercice, s’élèvent au 31 décembre 2020 à 17 447 millions d’euros contre 17 080 millions d’euros au 31 décembre 2019. Faits marquants de l’exercice Impacts liés à la pandémie de 1.1 Covid-19 L’activité de la Société a été impactée par la pandémie de Covid-19 au cours du premier semestre 2020, alors que le second semestre aura vu un quasi-retour à la normale. Dans ce contexte, les mesures prises par la Société pour faire face à la crise engendrée par la pandémie se sont manifestées par des décisions rapides prises dans le respect des priorités principales du Groupe Saint-Gobain, dont le suivi du niveau de trésorerie de la Société, avec des mesures strictes de réduction des coûts et des investissements, et de contrôle du besoin en fonds de roulement, accompagnant les actions spécifiques de renforcement de la trésorerie du Groupe. Parallèlement, le Conseil d’administration a proposé à l’Assemblée Générale du 4 juin 2020, qui l’a accepté, de ne pas mettre en distribution de dividendes au titre de l’exercice 2019. Les dispositifs de report d’échéances fiscales et sociales mis en place par les pouvoirs publics n’ont pas été utilisés par la Société. Opérations sur capitaux propres 1.2 Les principaux mouvements sur capitaux propres sont : une augmentation le 13 août 2020 de 139,6 millions ■ d’euros nets de frais par souscription de 6 099 996 actions au prix de 23,03 euros dans le cadre du Plan d’Épargne Groupe ; les réductions de capital intervenues le 13 août 2020, le ■ 3 novembre 2020 et le 30 novembre 2020 par annulation respectivement de 6 100 000 actions, 9 000 000 et 3 000 000 d’actions pour un montant total de 635,0 millions d’euros. Acquisition de Continental 1.3 Building Products Le 30 janvier 2020, Saint-Gobain a annoncé que Continental Building Products a obtenu l’accord de ses actionnaires en vue de son acquisition et que les autorités de la concurrence américaines ont autorisé l’opération. La clôture de la transaction a eu lieu le 3 février 2020. Au terme de cette opération, Saint-Gobain aura procédé à l’acquisition de l’intégralité des actions de Continental Building Products pour un montant de 37,00 $ par action, dans le cadre d’une opération en numéraire représentant une valeur d’entreprise totale d’environ 1,4 milliard de dollars (environ 1,3 milliard d’euros). Le 12 novembre 2019, Saint-Gobain et Continental Building Products (NYSE : CBPX) ont annoncé avoir conclu un accord en vue de l’acquisition par Saint-Gobain de l’intégralité des actions de Continental Building Products. L’opération a été approuvée à l’unanimité par les conseils d’administration de Saint-Gobain et de Continental Building Products. Cet engagement a fait l’objet d’un achat à terme de 1,3 milliard de dollars le 14 janvier 2020. Cession de la participation dans 1.4 Sika Le 27 mai 2020, Saint-Gobain a annoncé la finalisation de la cession d’environ 15,2 millions d’actions Sika détenues par sa filiale Schenker-Winkler Holding AG, représentant l’intégralité de sa participation de 10,75 % du capital de Sika pour un montant total de 2,56 milliards de francs suisses (2,4 milliards d’euros). La transaction s’est faite par placement privé auprès d’investisseurs institutionnels qualifiés par voie de construction accélérée d’un livre d’ordres. Projet de cession de Lapeyre 1.5 Le 9 novembre 2020, Saint-Gobain a annoncé être entré en négociations exclusives avec Mutares, société cotée à la Bourse de Francfort, en vue de la cession de Lapeyre, sa filiale spécialisée dans l’aménagement de la maison en France, sur la base d’une offre ferme et irrévocable qui fait suite à un processus concurrentiel large engagé depuis septembre 2019. Cette étape importante engage une période de consultations et d’approbations qui devrait aboutir à une transaction finalisée au premier semestre 2021. Lapeyre emploie environ 3 500 salariés et dispose de 10 usines et 126 magasins en France. Elle a réalisé en 2019 un chiffre d’affaires de 641 millions d’euros et une perte d’exploitation de 34 millions d’euros. Saint-Gobain dotera Lapeyre d’environ 245 millions d’euros lui permettant de disposer d’une trésorerie robuste et d’une situation financière saine pour financer tant son exploitation que les investissements et mesures nécessaires à la poursuite de la modernisation de l’enseigne et des usines, et le retour à la rentabilité.